Siren
SIREN 是一种分布式协议，用于在以太坊上创建、交易和赎回针对任何 ERC-20 代币的全额抵押期权合约。 关于 SIREN 期权是一种金融基础构件，能够据此构建许多不同且更复杂的金融工具。期权的核心在于，它赋予交易者在已知未来时间以预先确定的价格买入或卖出某项资产的选择权。这有助于保护自身，也称为对冲，以应对资产价格可能发生的变化，亦可用于投机这些价格变化。 核心协议机制 SIREN 采用全额抵押的期权写入方式，无需任何预言机即可运行。单一的市场注册表智能合约创建并协调各个市场。市场智能合约一经创建，任何人都可以以无需许可的方式与其交互。头寸的偿付能力始终由锁定在智能合约中的抵押品予以保障。 在 SIREN 中，合约的多头和空头两方均被代币化。买方一侧赋予持有人以预先确定的行权价买入或卖出标的资产的权利。卖方或写入方一侧则允许持有人在到期后从合约中提取抵押品，如果期权未被行权，或提取行权付款，如果期权已被行权。 当交易者买入看跌期权时，链上代币数量会乘以行权价。例如，一份 1 WBTC $20K PUT 将产生 20,000 个买方代币。出于同样的原因，看跌期权只是资产反转的看涨期权，例如，WBTC/USDC 看跌期权实际上是 USDC/WBTC 看涨期权。 将合约双方代币化，使 SIREN 能够为多头和空头敞口均创建二级市场。在这种设计下，要成为写入方，需从 SirenSwap AMM 购买卖方代币，见下文。写入方还可以通过将卖方代币卖回 AMM 来解除其空头敞口。这通过将其本质上简化为以折价购买标的抵押品，优化了写入方机制；不同于典型设计中写入方铸造多头代币后还必须卖出这些代币才能获得权利金的做法。 SirenSwap AMM 启动流动性是建立活跃市场的核心。期权在这方面向来十分困难。流动性不仅会因行权价和到期日的组合而分散，还要求流动性提供者具备专业能力，以确保定价公平且可持续。 为确保在第 1 天就具备流动性，SIREN 协议采用定制的 SirenSwap AMM，其运用恒定乘积联合曲线与期权铸造的新颖组合，同时交易买方代币和卖方代币。值得注意的是，AMM 除买方代币或卖方代币外，无需资金池中存在任何资产，便可将它们与抵押资产进行交易，例如 WBTC。这提高了 LP 的资金效率，并带来其他益处，我们将在后续文章中进一步阐述。 SIREN 核心团队认为，在以太坊和去中心化金融的发展早期，少即是多，因此他们将 SirenSwap 设计为无模型做市商。这意味着其运行不需要复杂的链上定价公式，也不需要预言机数据源。这使任何人都能轻易成为 LP，并有可能赚取交易费用。
项目概览
SIREN 是一种分布式协议，用于在以太坊上创建、交易和赎回针对任何 ERC-20 代币的全额抵押期权合约。 关于 SIREN 期权是一种金融基础构件，能够据此构建许多不同且更复杂的金融工具。期权的核心在于，它赋予交易者在已知未来时间以预先确定的价格买入或卖出某项资产的选择权。这有助于保护自身，也称为对冲，以应对资产价格可能发生的变化，亦可用于投机这些价格变化。 核心协议机制 SIREN 采用全额抵押的期权写入方式，无需任何预言机即可运行。单一的市场注册表智能合约创建并协调各个市场。市场智能合约一经创建，任何人都可以以无需许可的方式与其交互。头寸的偿付能力始终由锁定在智能合约中的抵押品予以保障。 在 SIREN 中，合约的多头和空头两方均被代币化。买方一侧赋予持有人以预先确定的行权价买入或卖出标的资产的权利。卖方或写入方一侧则允许持有人在到期后从合约中提取抵押品，如果期权未被行权，或提取行权付款，如果期权已被行权。 当交易者买入看跌期权时，链上代币数量会乘以行权价。例如，一份 1 WBTC $20K PUT 将产生 20,000 个买方代币。出于同样的原因，看跌期权只是资产反转的看涨期权，例如，WBTC/USDC 看跌期权实际上是 USDC/WBTC 看涨期权。 将合约双方代币化，使 SIREN 能够为多头和空头敞口均创建二级市场。在这种设计下，要成为写入方，需从 SirenSwap AMM 购买卖方代币，见下文。写入方还可以通过将卖方代币卖回 AMM 来解除其空头敞口。这通过将其本质上简化为以折价购买标的抵押品，优化了写入方机制；不同于典型设计中写入方铸造多头代币后还必须卖出这些代币才能获得权利金的做法。 SirenSwap AMM 启动流动性是建立活跃市场的核心。期权在这方面向来十分困难。流动性不仅会因行权价和到期日的组合而分散，还要求流动性提供者具备专业能力，以确保定价公平且可持续。 为确保在第 1 天就具备流动性，SIREN 协议采用定制的 SirenSwap AMM，其运用恒定乘积联合曲线与期权铸造的新颖组合，同时交易买方代币和卖方代币。值得注意的是，AMM 除买方代币或卖方代币外，无需资金池中存在任何资产，便可将它们与抵押资产进行交易，例如 WBTC。这提高了 LP 的资金效率，并带来其他益处，我们将在后续文章中进一步阐述。 SIREN 核心团队认为，在以太坊和去中心化金融的发展早期，少即是多，因此他们将 SirenSwap 设计为无模型做市商。这意味着其运行不需要复杂的链上定价公式，也不需要预言机数据源。这使任何人都能轻易成为 LP，并有可能赚取交易费用。
团队信息
团队信息暂未披露。
融资记录
已披露 0 笔暂无已披露融资记录。
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